Barclays 3Ç25 İngiltere hisse senedi fikirlerini açıkladı: beş “ağırlık artırımı”, bir “eşit ağırlık”

Investing.com — Barclays, 2025 yılının üçüncü çeyreği için İngiltere hisse senedi stratejisini açıkladı. Banka, kısa vadeli katalizörleri ve değerleme potansiyelini gerekçe göstererek beş “ağırlığı artırılmış” hisse senedi ve bir “eşit ağırlık” tavsiyesi verdi.

Bankanın fiyat hedeflerine göre, “ağırlığı artırılmış” seçimlerde ortalama potansiyel getiri %24 seviyesinde bulunuyor.

AstraZeneca (NASDAQ:AZN) %32’lik beklenen yükseliş potansiyeli ile listenin başında yer alıyor. Barclays, kontrol edilemeyen hipertansiyon için potansiyel bir tedavi olan baxdrostat’ın Faz 3 BaxHTN denemesini önemli bir katalizör olarak görüyor.

İlaç, rakiplerine kıyasla üstün farmakokinetik özellikler ve aldosteron azaltma etkisi göstermiştir.

Aracı kurum, varlığı hisse başına 259 GBp değerinde değerlendiriyor ve 2025 yılı kazançlarının 15,4 katı ve 2027 yılı kazançlarının 11,8 katı seviyesinde işlem gören hisse senedi için 140 sterlin fiyat hedefi belirliyor.

Bellway (LON:BWY) için Ekim ayındaki tam yıl sonuçları öncesinde %28’lik bir yükseliş bekleniyor. Barclays, şirketin büyümeden getiri odaklı sermaye tahsisine stratejik bir geçiş yapmasını öngörüyor.

Aracı kurum, azaltılmış arazi portföyü ve iyileştirilmiş nakit üretimi sayesinde yatırılan sermaye getirisinin 2028 yılına kadar 400 baz puan artarak %8’e yükseleceğini tahmin ediyor.

Hisse senedi, 2025 için ileriye dönük 15,4x F/K oranında işlem görüyor ve 2028 yılına kadar 652 milyon sterlin net nakit pozisyonu oluşturması bekleniyor.

Anglo American (JO:AGLJ), %21’lik bir yükseliş potansiyeli ile Valterra’nın yakın zamandaki bölünmesinin ardından yeniden yapılanma sürecinde. Barclays, 2028-29 yıllarına kadar grup FAVÖK’ünün %70’inin bakır tarafından sağlanmasını bekliyor.

Analistler, yatırım harcamalarının 2025 ile 2027 arasında %40’ın üzerinde düşeceğini, böylece getirileri ve sermaye verimliliğini iyileştireceğini öngörüyor. Hisse senedi, 2025 için 6,6x EV/FAVÖK ve 2027 için 4,5x seviyesinde işlem görüyor.

Unilever (LON:ULVR), Barclays’in %20 yükseleceğini öngördüğü şirket, 31 Temmuz’da ilk yarı sonuçlarını açıklayacak.

Aracı kurum, Asya’da toparlanma ve ikinci yarıda organik büyümede hızlanma bekliyor. Buna gerekçe olarak etkili fiyatlandırma ve pazarlama girişimlerini gösteriyor.

Barclays, serbest nakit akışının 2027’ye kadar yıllık %4,9 bileşik büyüme oranında artacağını ve o yıl özsermaye SNA getirisinin %6,1’e yükseleceğini tahmin ediyor. Hisse senedi, 2025 kazançlarının 17,8 katı seviyesinde işlem görüyor.

Lloyds Banking Group (LON:LLOY) için %18’lik bir yükseliş bekleniyor. İngiltere Yüksek Mahkemesi’nin motorlu taşıt finansmanı komisyonları konusundaki kararı, karşılık serbest bırakılmasını sağlayabilir ve potansiyel olarak Lloyds’un değerleme iskontosunu daraltabilir.

Barclays, artan gelir ve piyasa değerinin %40’ından fazlasına denk gelen sermaye dağıtımları ile desteklenen 2025’ten 2027’ye kadar %60’lık hisse başına kazanç büyümesi tahmin ediyor.

Banka, 2026 kazançlarının 7,5 katı ve 2027 kazançlarının 6,3 katı seviyesinde işlem gören hisse senedi için 90p fiyat hedefi belirliyor.

“Eşit ağırlık” olarak derecelendirilen SEGRO, %6’lık bir yükseliş potansiyeli sunuyor. Barclays, zayıf kiralama performansı ve sermaye harcamalarında potansiyel azalmayı gerekçe göstererek 31 Temmuz’daki yarı yıl sonuçları öncesinde temkinli kalıyor.

Şirketin öngörülen %3’lük hisse başına kazanç bileşik yıllık büyüme oranı rakiplerinin gerisinde kalıyor ve 2025 F/K oranı 18,6x seviyesinde işlem görüyor.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.