Jefferies, Varonis’i yükseltti ve yapay zeka rüzgarları ortasında en iyi siber güvenlik seçimlerini açıkladı

Investing.com — Jefferies, Varonis Systems (NASDAQ:VRNS) hissesini Al’a yükseltti. Ayrıca, sektör harcamalarının dirençli olması ve üretken yapay zeka kullanımına bağlı artan talep nedeniyle 2025’in ikinci yarısı için Palo Alto Networks (NASDAQ:PANW), Zscaler (NASDAQ:ZS), CyberArk ve SailPoint’i en iyi siber güvenlik seçimleri olarak belirledi.

Jefferies’in 150 sayfalık detaylı analizine göre, siber güvenlik bütçelerinin genel yazılım harcamalarının yaklaşık yüzde 12’si seviyesinde sabit kalması bekleniyor.

Büyüme, geçmişteki yüksek performansa göre yavaşlayabilse de, firma artan güvenlik tehditleri ve işletmelerin entegre platformlara olan talebinden kaynaklanan olumlu rüzgarların devam edeceğini öngörüyor.

Jefferies, Varonis hakkında olumlu bir görüşe geçti ve şirketi yapay zeka odaklı veri yönetimi ihtiyaçlarına bağlı iyi konumlanmış bir küçük ölçekli şirket olarak nitelendirdi. Son kontrollerin iyileştiğini belirten firma, 2025 hedeflerinin “çok ulaşılabilir” olduğunu düşünüyor.

Firma, tahmini 2026 gelirinin 10,6 katına denk gelen 65 dolar hedef fiyat belirledi.

Uzun vadeli yatırımcılar için Jefferies, yakın dönemde faturalamalardaki yavaşlamaya rağmen platform gücü ve güçlü serbest nakit akışı görünümünü gerekçe göstererek PANW’yi desteklemeye devam ediyor. Sıfır güven ağ güvenliğinde lider olan Zscaler’ın satış verimliliği kazanımları ve bulut güvenliği benimsemesinden faydalanacağı düşünülüyor.

CyberArk, yüksek talep ve marj avantajı nedeniyle 2025’in en iyi fikri olarak görülürken, SailPoint’in kimlik yönetiminde 2026-2028 mali yılları arasında yüzde 20’nin üzerinde ARR büyümesi öngörüsüyle sektörün üzerinde performans göstermesi bekleniyor.

Jefferies, siber güvenlik hisselerinin 2025’te şimdiye kadar daha geniş yazılım ve hisse senedi piyasalarından daha iyi performans gösterdiğini belirtti. Bununla birlikte, değerlemelerin yüksek olduğunu ve ikinci yarıda daha ölçülü bir seyir beklediklerini ifade etti.

Bu makale yapay zekanın desteğiyle oluşturulmuş, çevrilmiş ve bir editör tarafından incelenmiştir. Daha fazla bilgi için Şart ve Koşullar bölümümüze bakın.